알테오젠

* 개인적인 기록 차원에서 분석한 내용 입니다.

* 투자는 반드시 개인의 판단으로 하시기 바랍니다. 

 

 

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알테오젠이 세계 2번째로 개발한 히알루로니다아제의 기술 수출이 연내 성사 될것으로 예상

https://www.edaily.co.kr/news/read?newsId=02824086622591912&mediaCodeNo=257&OutLnkChk=Y

[인터뷰] 박순재 알테오젠 대표 "세계 10대 제약사에 기술이전 임박"

히알루로니다아제 기술은 신약 품목별로 기술수출이 가능하고 수익 구조 또한 우수하다

할로자임을 보면 향후 알테오젠의 모습을 상상할 수 있다.

SC 제형 신약이 출시하여 판매되면 일정 부분의 로열티 수익을 얻는다.

1. 무엇을 하는 회사 

차세대 항암 항체의약품, 지속형 바이오의약품, 히알루로니다아제, 바이오시밀러 개발 업체 

 

2. 원천 기술 

- 히알루로니다제 원천기술 (ATL-B4)

  정맥주사 항체 의약품을 피하주사 방식으로 변형하는 기술

  미국의 할로자임사가 세계 최초로 개발하여 독점 하던 시장에 알테오젠이 2번째로 진입

  피하주사(SC) 방식은 정맥주사(IV)에 비해서 환자 편의성이 높다 

   

   그래서 글로벌 제약사들은 자사의 신약을 SC 제형으로 개발하고 있다

   할로자임과 SC 제형으로 신약을 개발 중인 회사들이다. 

   할로자임과 계약하지 못한 제약사들은 알테오젠이 대안이다...   

SC

이외 2가지 원천기술이 있다.

- NexP 융합 기술

  단백질 캐리어(carrier)인 NexP와 1세대 단백질치료제를 융합하여 체내 지속성이 증가, 투여 편의성 및 치료효과가

  향상된 차세대 단백질치료제를 개발하는 원천기술

   

 

- NexMab ADC 기술

 당사의 NexMab ADC 기술은 항체의 구조를 가능한 한 원형 그대로 유지하면서 항체에 약물이 선택적으로 접합되도록 하는 ADC 기술

 

개발중인 제품 

다양한 제품을 개발 중인데, 필자는 히알루로니다제, 아일리아바이오시밀러 2개 파이프 라인이 기대 된다.

아일리아 바이오시밀러는 2017년 기준 세계에서 2번째로 많이 팔린 의약품 이다. 

현재 4개 업체가 경쟁 중이다. 국내는 삼천당 제약이 알테오젠과 경쟁하고 있다.

현재 진행 상황은 삼천당 제약이 앞서 있는것으로 개인적으로 판단 된다. 

물질 특허가 일본·중국 2022년, 미국 2023년, 유럽 2025년 만료되며 제형제법 특허는 2027년에 만료된다.

아일리아 시밀러 시장에 빠르게 침투한 업체는 향후 큰 수익이 기대 된다.

http://www.finomy.com/news/articleView.html?idxno=68685

 

재무현황 

바이오 업체 치고는 우수하다. 부채가 적다

 

주가 추이 

최근 1년 기준 최고가 50,000원(3/21), 최저가 20,450원(8/6)  9/6일 기준 33,500원

8/28일 상한가 이후 약한 조정 추세 

 

향후 관전 포인트 

과연 대표님의 인터뷰와 공시 처럼 11/21일 이전에 기술 수출 발표가 이루어 질것 인가... 

 

From K.